国内基金会数量不少
随着企业、个人的财富增长和公益意识增强,中国这几年基金会数量增长很快,目前已经超过2270家。
基金会主要分为公募基金会和非公募基金会。公募基金会是由发起人发起,向社会公众进行募集的基金会,如希望工程、北京和平发展基金会等;非公募基金会,就是其基金来源于特定个人或组织的捐赠,不得向公众募集资金的基金会,如南都基金会、万通基金会等。诺贝尔基金会就属于非公募性质。
国内基金会从20世纪80年代兴起。据统计,中国公益基金会的数量已经超过了2270家,其中公募基金会1127家,非公募基金会1143家。在国外,通常是先有了资金,才会设立基金会,为了促进某领域公益事业的发展,按照一定的宗旨和章程,成立基金会。国内早期的基金会和国外有所不同,通常都是先成立基金会,而后才进行募资,是以公募基金会为主。
近年来,随着大量非公募基金会的出现,特别是一些由国内企业设立的基金会,通常都是先有资金,然后再按照要实现的公益目标、严格的章程、宗旨成立基金会。
美国基金会投资A股
基金会最早起源于美国,经过100多年的运作,美国的基金会十分规范,资金具有明确的目的和用途,如何投资理财也有一套成熟的做法。相比之下,中国的基金会时间较短,差距较大。
比如,投资是基金会一个重要方面,因为只有资产保值增值,钱越来越多,公益事业才有持续性。就说诺贝尔奖,奖金来源是诺贝尔的遗产,如果只用钱不挣钱,那么,再多的钱也很快会用光。所以,国外基金会通过投资理财使基金会具有可持续性。这方面,做得较好的有诺贝尔基金会、耶鲁大学基金会、福特基金会等等。
国外这些基金会的投资范围非常广泛,美国几家大型基金会,不仅投资美国股票还投资中国股市,如由全球首富比尔·盖茨和他妻子梅琳达·盖茨设立的比尔及梅琳达·盖茨基金会,是全球最大的慈善基金会,现有资金约362亿美元。这个基金会通过申请QFII投资中国A股市场,目前QFII中的基金会还有耶鲁大学、哥伦比亚大学、斯坦福大学等。
根据沪深上市公司披露的三季报数据,这几家基金会买了不少A股股票,其中,比尔及梅琳达·盖茨基金会买了云南白药、新和成、永辉超市、北大荒等16只股票,今年9月底的持股市值为17.7亿元;耶鲁大学三季报末持有格力电器、上海机场等5只股票,总市值23.43亿元,光格力电器持股市值就高达17亿元;哥伦比亚大学三季度末持有丽珠集团、益佰制药等6只股票,总市值5.57亿元;斯坦福大学持有海大集团590万股,市值7400万元(见上表)。
中国基金会也要投资
相比之下,中国的基金会很少进行投资,钱主要放在银行拿较低的利息。2009年,全国只有不到四成的基金会有过投资行为。
不光是投资方面,中国的基金会在规范、透明等很多方面与国外基金会都有差距。虽然基金会是非盈利机构,但是国外基金会的运作方式与上市公司差不多,对募集资金的渠道、资金运用与支出、资产投资、人员管理、审计和公示等都有着非常严格的规定,信息透明度极高。
比如,比尔及梅琳达·盖茨基金会有明确的目标,资助主要方向是全球人的健康事业。基金规定每年必须捐赠其全部财产的5%,也就是多于15亿美元。基金会有正式员工1058人,人不少,分工明确,一些人负责花钱,另一批人负责投资,为基金会赚钱。每年要用掉十多亿美元也不是一件容易的事情,因为不能随意捐赠,而是要与基金会宗旨相关的项目,必须是造福于人类,并且有希望的项目。
中国目前基金会的数量已经不少,但是其中一些的目标定位却并不十分明确,同时由于法制建设并不健全,运作的透明度明显欠缺,基本上没有披露年报的,基金会运行情况公众并不了解。
投资方面,中国的基金会更是欠缺,目前国内基金会的总资产已达450亿元,却面临严重的通货膨胀,保值增值的压力越来越大。按照中国基金会管理条例的规定,公募基金会每年要花掉捐赠收入的70%,非公募基金会的公益支出是其资产的8%,意味着留存的钱较多,完全可以通过理财来保值增值。
市场人士认为,虽然金融市场波动较大,但是,基金会仍然需要投资,否则很难持续发展,只是要向国外一些优秀基金会学习,建立规范的制度,聘请专家进行投资。比如,社保基金就是委托证券投资基金公司进行投资,这几年收益率不错,社保是养命钱,连社保都可以投资股市,其他基金会为什么不能?
本报记者 连建明