国泰君安认为，新一届政府以稳为基础，以改革为重大动力的施政纲领下，短期稳定房价和融资的政策对股票市场形成一定压力。但伴随制度改革、新型城镇化推进、推动中国经济升级的举措逐步出台，资本市场的预期将逐步改善。国泰君安房地产研究员李品科认为，房地产股价对于政策压力有较充分反应的情况，建议可以逢调整战略性建仓，尤其13年8倍以下PE龙头。银行业研究员邱冠华认为，看淡而不看空银行股，八号文对银行的实质性影响很有限，初步判断下一轮趋势性大机会发生在9-10月份之后。